國資航母牽頭組建,河南又一金融服務(wù)主體亮相!
3月13日上午,在鄭州中原龍子湖學(xué)術(shù)交流中心,河南省新組建省管企業(yè)集中揭牌儀式成功舉辦。河南交通投資集團有限公司、河南省文化旅游投資集團有限公司、河南中豫國際港務(wù)集團有限公司、河南中豫建設(shè)投資集團股份有限公司、豫信電子科技集團有限公司、河南中豫信用增進有限公司(以下簡稱中豫信增)揭牌成立。這標(biāo)志著河南打造省管企業(yè)“旗艦勁旅”邁出重要一步,也標(biāo)志著河南決戰(zhàn)決勝國企改革三年行動取得重大進展。
值得關(guān)注的是,中豫信增是由中原豫資投資控股集團(以下簡稱豫資控股)牽頭組建的河南首家省級信用增進機構(gòu),填補了中原地區(qū)該項工具的空白。首次創(chuàng)設(shè)的歷史意義、獨特的功能定位加上豪華股東陣容,讓中豫信增在籌備之初就引起了社會各界的極大關(guān)注。
它究竟是個什么樣的存在?它的成立意味著什么?
河南首家省級信用增進機構(gòu)揭牌成立
首批金融朋友圈亮相
首先,什么是信用增進公司?其是指為各信用主體和債項產(chǎn)品提供專業(yè)信用增進服務(wù)的經(jīng)營機構(gòu),在債券發(fā)行過程中有助于提升企業(yè)信用等級,在金融活動中能方便企業(yè)有效籌措資金。尤其是在市場信心普遍低迷的當(dāng)下,它對于改善金融環(huán)境、提振市場信心、提升企業(yè)直接融資比例,具有非常重要的現(xiàn)實意義。
剛剛揭牌的中豫信增,便是肩負(fù)著同樣的使命誕生。
大河報·大河財立方記者了解到,中豫信增是在中國人民銀行支持下,經(jīng)河南省委財經(jīng)委第四次會議研究同意,省地方金融監(jiān)督管理局、省政府國資委批準(zhǔn),由豫資控股牽頭組建的河南首家省級信用增進機構(gòu),有效填補了中原地區(qū)信用增進工具的空白。注冊資本為40億元,實控人為河南省政府國資委。
“組建中豫信增,一是落實中央經(jīng)濟工作會議精神的需要。近年來,我國債券發(fā)行量及托管余額均呈現(xiàn)較快增長的態(tài)勢,債券主體信用等級呈現(xiàn)多元化,增信成為廣大發(fā)債主體進行直接融資的重要保障方式。二是滿足河南省對信用增進金融工具的需要。長期以來,河南省經(jīng)濟規(guī)模穩(wěn)居全國前五,但金融市場尤其是直接融資市場發(fā)展薄弱,省內(nèi)企業(yè)直接融資比例較低,金融創(chuàng)新不夠活躍,市場參與主體對信用增進金融工具的需求較為迫切。三是豐富國有資本運營公司金融服務(wù)工具的需要,引導(dǎo)全國金融資源下沉到河南各地區(qū),提高企業(yè)直接融資比例,降低融資成本,服務(wù)實體經(jīng)濟?!痹ベY控股董事長秦建斌說。
首次創(chuàng)設(shè)的歷史意義加上獨特的功能定位,讓中豫信增在籌備之時就備受關(guān)注。目前中豫信增已與建設(shè)銀行河南省分行、工商銀行河南省分行、中原銀行、鄭州銀行、中信銀行鄭州分行、興業(yè)銀行鄭州分行、華夏銀行鄭州分行、信達(dá)資產(chǎn)、東方資產(chǎn)、中證信增、中金公司等多家機構(gòu)簽署了戰(zhàn)略合作協(xié)議,構(gòu)建了首批金融朋友圈。未來各方將在不良資產(chǎn)收購、風(fēng)險管理、多元融資、資源共享等多個方面建立深度合作,實現(xiàn)優(yōu)勢互補、協(xié)同賦能。
多位銀行業(yè)人士在接受記者采訪時表示:“中豫信增的設(shè)立,可以有效降低債券融資違約損失,改善河南企業(yè)融資環(huán)境,維護河南區(qū)域的經(jīng)濟金融穩(wěn)定;還有利于推動河南省信用增進行業(yè)的進一步發(fā)展,為直接債務(wù)融資的創(chuàng)新發(fā)展提供有力支持。”
堅持市場化發(fā)展定位
打造全周期債券信用投資服務(wù)
作為河南首家省級信用增進機構(gòu),中豫信增的組建原則是什么?涵蓋哪些業(yè)務(wù)要點?哪些機構(gòu)可以參與其中?
中豫信增負(fù)責(zé)人孫浩輝向記者分享了四個關(guān)鍵詞——多元經(jīng)營、市場運作、充分授權(quán)、適度容錯。
“多元經(jīng)營”即圍繞河南省重大戰(zhàn)略、重要區(qū)域、重點產(chǎn)業(yè)進行重點支持,打造涵蓋“債券增信+債券投資+債券交易及處置”的全周期債券信用投資服務(wù),業(yè)務(wù)橫跨銀行間市場、交易所市場及地方金交所市場,品種涵蓋債券、信托、基金、股權(quán)、衍生品等多種類別。
“市場運作”即堅持政策性業(yè)務(wù)和市場化業(yè)務(wù)協(xié)調(diào)發(fā)展,公司經(jīng)理層及以下人員完全采用市場化機制選聘,按照市場化機制運營管理,薪酬激勵按照市場規(guī)則確定。
“充分授權(quán)、適度容錯”即完善分級授權(quán)及決策流程,設(shè)置項目決策委員會、風(fēng)險管理委員會等運營決策機構(gòu),引入外部專家擔(dān)任專業(yè)委員,發(fā)表專業(yè)意見,參與決策,嚴(yán)控項目風(fēng)險。同時,建立與證券市場交易相適應(yīng)的內(nèi)部授權(quán)管理機制及容錯機制,充分保障企業(yè)發(fā)展運行內(nèi)部活力。
具體到業(yè)務(wù)發(fā)展與經(jīng)營層面,孫浩輝表示,中豫信增帶有較強的類金融屬性,采取“合規(guī)經(jīng)營、保值增值、適度盈利”的經(jīng)營方針,主要圍繞三大方面開展業(yè)務(wù):一是為省內(nèi)AA及以上信用評級企業(yè)發(fā)行債券提供信用增進服務(wù);二是使用自有資金在二級債券市場交易,維護河南省存量債券估值,糾正債券價格“失真”情況;三是進行債券市場產(chǎn)品創(chuàng)新和制度創(chuàng)新,推動河南省信用風(fēng)險分散分擔(dān)機制建設(shè)。
豪華股東背景曝光
協(xié)同賦能優(yōu)勢明顯
作為信用增進機構(gòu),股東陣容的實力如何,直接決定了機構(gòu)未來的公信力與話語權(quán)。
據(jù)記者了解,中豫信增主要由豫資控股的全資子公司——河南省豫資城鄉(xiāng)一體化建設(shè)發(fā)展有限公司作為發(fā)起方及控股股東組建。除此之外,市場化經(jīng)營程度較高的河南資產(chǎn),省級重點投資主體河南投資集團、河南省鐵路建設(shè)投資集團、河南交通投資集團,產(chǎn)業(yè)類投資主體平煤神馬和安鋼集團,也均在其股東行列,實力強勁、功能完善、布局多元,為中豫信增的發(fā)展提供堅實支撐。
例如作為主要發(fā)起人,豫資控股是河南省內(nèi)評級最優(yōu)的省屬功能類企業(yè),國內(nèi)評級AAA、國際評級A2(穆迪)、A(惠譽),也是河南省內(nèi)唯一擁有3個AAA主體(集團本部、豫資一體化及中豫擔(dān)保)的集團公司,總資產(chǎn)超3000億元,管理基金總規(guī)模超5000億元。成立十多年來,豫資控股始終秉承站位全省大局、服務(wù)市縣發(fā)展的理念與初心,以資本運作和金融服務(wù)為途徑,積極發(fā)揮全省基礎(chǔ)設(shè)施項目投資保障、戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)培育引導(dǎo)和社會投資引領(lǐng)撬動作用,培育帶動了一大批優(yōu)質(zhì)項目與資源落地河南。
在此過程中,豫資控股也實現(xiàn)了自身的蝶變升級,完成了從省級基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域投融資平臺向省級產(chǎn)業(yè)投資平臺的轉(zhuǎn)型,向著國有資本投資運營公司邁進。如今,豫資控股基礎(chǔ)設(shè)施、產(chǎn)業(yè)投資、金融服務(wù)和戰(zhàn)略咨詢四大板塊相互協(xié)同、充分聯(lián)動,國有資本投資運營公司架構(gòu)基本形成。
數(shù)據(jù)顯示,截至2020年底,豫資控股集團公司子公司及孫公司(并表子公司)共計83家,其中二級子公司11家,三級子公司72家。集團合并總資產(chǎn)3234.31億元,凈資產(chǎn)1090.35億元,實現(xiàn)營業(yè)收入97.71億元,利潤總額9.09億元。
“未來,中豫信增將依托稀缺牌照優(yōu)勢、平臺優(yōu)勢與股東資源優(yōu)勢,立足河南、輻射中部、面向全國,著力構(gòu)建社會效益、國企擔(dān)當(dāng)、經(jīng)濟效益等多重目標(biāo)合一的全國一流信用增進機構(gòu),全力服務(wù)于現(xiàn)代化河南建設(shè),為譜寫新時代中原更加出彩的絢麗篇章貢獻中豫信增力量?!睂O浩輝說。
新聞鏈接:信用增進公司的由來
2009年9月,為貫徹中央關(guān)于“大力發(fā)展金融市場,鼓勵金融創(chuàng)新,顯著提高直接融資比重”戰(zhàn)略部署的具體舉措,提高金融市場資源配置效率和建立風(fēng)險市場化配置機制,推動經(jīng)濟金融持續(xù)發(fā)展的政策要求,由中國銀行間市場交易商協(xié)會聯(lián)合六大會員出資創(chuàng)建了我國首家專業(yè)債券信用增進機構(gòu)——中債信用增進投資股份有限公司。信用增進這一陌生卻對金融市場極為重要的行業(yè)開始在中國出現(xiàn)。
此后,隨著信用增進工具的作用逐漸顯現(xiàn)以及債券市場的不斷發(fā)展,新的市場主體陸續(xù)出現(xiàn)。中證信用增進股份有限公司、晉商信用增進公司、天府信用增進股份有限公司、陜西信用增進有限責(zé)任公司等相繼成立,持續(xù)擴大信用增進公司的地理版圖。從整體運行情況來看,現(xiàn)有信用增進公司的經(jīng)營情況和社會效益良好,為社會經(jīng)濟的有序運行與債券市場的健康發(fā)展提供了重要支撐。
不過,與債券市場的容量及現(xiàn)狀相比,現(xiàn)有信用增進機構(gòu)仍有很大的拓展空間。據(jù)中國人民銀行統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示,2020年,中國債券市場共發(fā)行各類債券57.3萬億元,較上年增長26.5%;2021年,中國債券市場共發(fā)行各類債券61.9萬億元,較2020年增長8.0%。
此次中豫信增的設(shè)立,即填補了中原地區(qū)這一工具的空白,有望為河南省債券市場的發(fā)展注入全新的動能與活力,破解直接融資薄弱困境,優(yōu)化全省信用環(huán)境,助推經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展。